JNJ is een Amerikaanse gezond multinational met een market cap van $394 miljard en kent op het huidige koersniveau een dividendrendement van 2,95%.
Johnson & Johnson heeft een aantal jaren geleden ook een Covid19-vaccin ontwikkeld. Daarnaast heeft deze onderneming een brede portfolio, variërend van smeersels, tandpasta, handhygiëne producten, zoals Listerine en andere gezondheidsproducten.
De koers beweegt al een paar maanden binnen een brede bandbreedte tussen de $155 aan de onderkant en $175 aan de bovenkant, met een neerwaartse gap rond de $170.
Sinds het dieptepunt in maart rond $150 kunnen we stellen dat de koers per saldo in een stijgende trend zit. We spelen evenwel in op een neutrale beweging door het schrijven van een november strangle.
Transactie:
We schrijven (Open Sell): 1 JNJ NOV17 165 Call @ $3,00 (ontvangen).
We schrijven (Open Sell): 1 JNJ NOV17 155 Put @ $1,55 (ontvangen).
In totaal wordt er derhalve $455 per Short Strangle ontvangen.
Scenario op 17 november-expiratie
Bijgaande P&L Grafiek, credits aan https://beleggen.com/optiecalculator
We kunnen 2 break-even-points berekenen op expiratie: $150,45 respectievelijk $169,55.
De maximale winst bedraagt $4,55*100 = $455 per short strangle als het aandeel tussen $150 en $165 blijft bewegen tot aan de expiratie van november. Dit lijkt ons een voldoende ruime range om winst te kunnen realiseren.
Verlies wordt geleden als het aandeel te ver ‘uit de bocht vliegt’, zijnde €100 per punt daling onder de $150,45 respectievelijk €100 per punt stijging boven $169,55.
Zodra de premie van deze short strangle grotendeels binnen is, kan men desgewenst overwegen om de geschreven opties te sluiten. Doorgaans doen wij dat niet al monitoren de positie uiteraard scherp.
De verstrekte trades zijn geen expliciet beleggingsadvies en hebben slechts een educatief karakter.
Wij wensen u veel succes met het optiebeleggen!
OptieAcademy
Met een beperkt risico naar een optie-maal resultaat
Jan Robert Schutte 06-50746210 en Harry Klip 06-31903957
E-mail: info@optieacademy.nl